牵手保险求安全坏账率难题待解.源泉

P2P牵手保险求安全 坏账率难题待解

陆续出炉的监管规定，让越来越多的P2P平台，开始将风险保障从担保公司，转向了保险公司。

2月28日，融金所宣布，与长安保险股份有限公司(下称“长安保险”)联合推出履约保证保险，为其车贷资产提供风险保障。此前，已有多家保险公司与贷平台合作，开展贷借款保险业务。早在2016年底，监管部门就已采取措施，防范互联信贷平台合作引发的向保险领业传递风险问题。在此背景下，陆续出炉的监管规定，让越来越多的P2P平台，开始将风险保障从担保公司转向了保险公司。

作为从事借贷业务的贷行业，坏账率是一个绕不过去的的话题。业内人士认为，坏账率与保险公司的赔付率紧密相关，坏账率在一定程度上决定赔付率，并最终决定保险公司的风险系数，这也是保险公司在开展业务时，需要解决的问题。

保险开展贷担保

合规是关键

据介绍，履约保证保险的模式是，借款人未按照借款合同约定履行还款，拖欠任何一期欠款，并达到或超过保单约定期限，长安保险将按合同约定的方式，向出借人赔偿借款人应偿还而未偿还的借款本金，以及保险合同约定的对应利息。

融金所负责人称，长安保险承保的范围，目前限于该平台的车辆抵押借款，未来随着双方合作的开展，可以为长安保险的车险业务导流，还能在符合要求的借款人中开展保险分期等业务。

随着监管政策的陆续出台，贷行业的风险防范措施也在逐步发生转变，从此前的平台+担保方式，向平台+保险方式转变。2016年开始，已有部分保险公司与贷平台合作，开展履约保证保险、账户保险、财产意外保险业务。此前，长安保险已与其他贷平台合作。此外，平安产险、阳光保险、华安保险等保险公司，也已进入贷行业，开展部分保险业务。

“无论是担保，还是保险，贷的风险保障是没有问题的，也是允许的，但保险公司提供保障，必须要解决好合规问题。”深圳某保险公司人士说，监管对险企在互联金融领域开展业务，并提供风险兜底的监管非常严格。在此背景下，产业、业务能否做到合规，将是其中关键。

险企为互联金融提供担保，一直存在争议。2016年10月，保监会联合央行等十四部委，对互联保险从三方面进行整治，对保险机构依托互联跨界开展业务，重点查处和纠正保险公司与不具备经营资质的第三方络平台合作开展互联保险业务的行为;保险公司与存在提供增信服务、设立资金池、非法集资等行为的互联信贷平台合作，引发风险向保险领业传递。

融金所负责人称，长安保险并非对该平台的所有借款提供承保，只有经过其风控审核、符合其承保要求的借款，该公司才会提供保险服务，并非是所有借款都会承保。

“有些平台确实存在虚假宣传，本来是账户安全险、交易资金损失险，但宣传的时候，却说保险资金兜底。”精融汇总经理杨盛钿说，贷平台一旦出事，将会对保险公司形成很大声誉风险，监管层对此也很担忧。

杨盛钿还称，目前保险公司与贷平台合作，基本有两种方式，一种是平台提供借款端的资产，保险公司负责承保，另外一种是借款人获客、审核、承保均由保险公司负责，贷平台只负责撮合借贷双方的资金交易，如果是后一种，在合规上应该不存在问题。

坏账率的潜在风险

2017年年初，侨兴电信、侨兴债券私募债项目违约，承保方浙商财险面临的巨额理赔事件，引发了各方关注。而险企为贷提供保险服务，也面临着赔付风险，而其赔付率又与平台坏账率存在一定关系。

然而，在P2P贷领域，一方面整个行业都资产质量充满担忧，而一方面披露的坏账率却低位徘徊。对于坏账率，几乎成了所有平台都讳莫如深的话题，没有平台愿意披露真实的坏账率。

“早期大家还聊一聊这个话题，原来行业平均坏账率在8%左右，但随着业务规模越来越大、形式越来越复杂，平台自己都不清楚坏账率是多少，说得都很含糊。”业内人士说，以消费金融为例，据其了解，目前有场景的借款，坏账率在10%~15%之间，纯线上的坏账率则更高。

无独有偶，广东某市地方金融监管部门在一次培训上也表示，凡是贷款类业务，坏账率都是一个无法逃避的问题，相比传统金融机构，或持牌非银金融机构，P2P行业中的大多数平台，还是在不断逃避这个话题，大部分平台声称的坏账率严重违反常识，甚至是自欺欺人的，一些平台贷款综合利率达到20%~30%，但坏账率为1%甚至为0，显然是不可能的。

出现这种情况，主要有三方面原因。朱明春认为，一是平台本身及不愿意披露;二是平台为了降低坏账率，不断增加业务形式、规模，来稀释坏账，导致动态坏账变化很快，无法准确统计;三是P2P行业对坏账缺乏统一、准确的界定，难以对坏账进行明确界定。

“如果对每一个项目承保，借款人不还款就由保险公司赔付，风险还是很大的。”上述保险公司人士说，险企既然愿意与贷平台签约，应该都有一套审核标准，而非为了扩大业务盲目参与。上述融金所负责人称，对于承保的该平台借款，保险公司不为平台增信或提供信用背书，在具体项目方面，保险公司也有风险审核的把控标准，承保的项目，必须经过保险公司审核。

“如果借款人是贷平台自己找来的，保险公司不了解，出事了保险就要承担风险

自然而然的就会在你的站上发布信息了。，这是监管最担心的。”杨盛钿称，完全由贷平台提供的项目，目前保险公司已经不敢承保，如果是保险公司找来的项目，其自身应该也通过精算，对赔付率进行了设定。