公交工行创全球资本市场发行纪

工行创全球资本市场发行纪,

新华北京１０月２０日电谢登科中国最大商业银行创造的全球资本市场迄今为止最大规模的首次公开发行ＩＰ实现最大70%的坡度行驶Ｏ２０日有了新纪录。中国工商银行的超额配售选择权行使前Ａ＋Ｈ发行规模合计达１９１亿美元，高于此前历史最高水平日本ＮＴＴＭｏｂｉｌｅ１８４亿美元的最终融资水平。

此外，中国工商银行Ｈ股与Ａ股各自的发行规模，都分别超越了以往中国公司海外发行和内地发行的最大规模。工商银行上市后，将成为历史上首只在香港和内地市场同步同价上市的股票和中国内地Ａ股市场上市值开始沉迷其中最大的上市公司。

被誉为 世纪招股 的工商银行上市发行活动，得到了海内外投资者的热烈追捧。统计显示，中国国内Ａ股上发行中签率约为２．０３％，吸引资金规模高达６５０３亿元人民币，为Ａ股历史上资金申购项目中冻结资金最高的项目；香港公开发行最终获得近７７倍的认购，吸引资金规模近４２５０亿港币，为香港公开发行部分冻结资金最高的项目。此外，香港公开发行认购人数高达９７．７万人，为香港历史上申购人数最多的发行项目。

中国工商银行Ａ＋Ｈ股票发行价格２０日确定。由于工商银行的股票受到了投资者的热烈追捧，最终定价为价格区间的最高端，即Ｈ股３．０７港元／股，Ａ股３．１２元／股。据悉，该价格为中国国有商业银行最高的发行估值倍数融资前市净率为２．２３。

工商银行有关人士指出，考虑到Ａ股市场对工行巨大融资规模的承受能力，目前的定价水平仍为工行股票的二级市场表现预留了较大的增长空间。

机构投资者认购工商银行的热情也异常高涨。工商银行于２００６年１０月９日开始在香港开始路演和簿记，此后成效显着的国际路演使得簿记需求保持了强劲的增长势头。国际配售簿记总需求达到３４３２．４亿美元，认购倍数约为４０倍。其中，亚洲投资者对工商银行股票的需求强劲，簿记需求中亚洲地区需求比例高达６８．３％，显示出亚洲投资者对工商银行投资故事的热烈追捧。

在Ｈ股获得机构投资者热烈认购的同时，工商银行Ａ股的预路演获得了投资者的高度认可。Ａ股下认购首日，１８０亿元下配售的战略投资者资金已经到账，在２３家境内战略投资者中，太平洋人寿、中国人寿股份公司和中国人寿集团各认购价值２０亿元的股份，并列成为本次Ａ股发行最大的战略投资者。Ａ股下认购最终共获得１３．９７倍认购，吸引资金规模达１３０７亿元人民币，为历史上Ａ股下认购冻结资金最高的项目。

工商银行副行长李晓鹏说，作为资产规模和收入规模在中国国内同业中名列首位的国有商业银行，以大取胜、以优取胜、以变取胜、以稳取胜是工商银行制胜的四大法宝。

作为第一家采用Ａ股和Ｈ股同时发行上市的公司，工行的上市对中国资本市场来说具有重要意义。工行将通过进一步推进结构调整和经营规模转型，逐步实现由 大 到 优 、由本土领先银行到国际一流金融机构的战略转变。